每經(jīng)記者｜王琳    每經(jīng)編輯｜文多    

12月19日晚間，重慶鋼鐵（SH601005）披露，公司擬向華寶投資有限公司（以下簡稱華寶投資）發(fā)行股份，募集資金總額預(yù)計不超過10億元（含本數(shù)），發(fā)行價為1.32元/股。

記者注意到，自2022年以來，重慶鋼鐵持續(xù)處于虧損狀況。截至2025年三季度末，重慶鋼鐵的流動比率僅為0.32倍。而此次重慶鋼鐵定增募集資金，擬全部用于補充流動資金及償還銀行貸款。

募集資金擬用于補充流動資金及償還銀行貸款

此次定增的發(fā)行對象為華寶投資，其擬全額認購本次重慶鋼鐵向特定對象發(fā)行的A股股票。華寶投資與重慶鋼鐵同受中國寶武鋼鐵集團有限公司（以下簡稱中國寶武）控制，兩者具有關(guān)聯(lián)關(guān)系，華寶投資擬參與本次發(fā)行構(gòu)成與重慶鋼鐵的關(guān)聯(lián)交易。

此次定增的發(fā)行價格為重慶鋼鐵定價基準日前20個交易日A股股票交易均價的90%。根據(jù)上述定價原則，發(fā)行價格為1.32元/股，較重慶鋼鐵12月19日A股股票收盤價折價10.81%。

重慶鋼鐵表示，本次發(fā)行將有助于公司更高效地運用資金，聚焦優(yōu)勢產(chǎn)品，實現(xiàn)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整和精益化經(jīng)營，增強上市公司核心競爭力。同時本次發(fā)行將改善公司流動性水平，提升總資產(chǎn)和凈資產(chǎn)規(guī)模，優(yōu)化公司資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)，降低資產(chǎn)負債率和財務(wù)費用，提升上市公司抗風險能力。

華寶投資通過此次定增獲得的重慶鋼鐵新發(fā)行股份，自定增結(jié)束之日起36個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。同時，華寶投資及中國寶武承諾，華寶投資及其一致行動人自定增結(jié)束之日起18個月內(nèi)不轉(zhuǎn)讓本次發(fā)行前已持有的重慶鋼鐵股份，但在同一實際控制人控制的不同主體之間進行轉(zhuǎn)讓不受前述18個月限制。

重慶鋼鐵在12月19日晚間同時披露，此次定增完成后，華寶投資及其一致行動人合計持有公司股份的比例預(yù)計將超過30%，公司董事會提請股東會批準華寶投資免于以要約方式增持公司股份。

重慶鋼鐵截至2025年三季度末流動比率為0.32倍

2020年底，重慶鋼鐵發(fā)生控制權(quán)變更，中國寶武成為重慶鋼鐵的實控人。此后，中國寶武為重慶鋼鐵的發(fā)展提供了諸多支持。

據(jù)Wind信息，重慶鋼鐵于今年9月在投資者互動平臺上回復投資者提問稱，中國寶武作為公司實控人，在人力資源、生產(chǎn)技術(shù)、購銷策略及資源等生產(chǎn)經(jīng)營各方面給予支撐。重慶鋼鐵還稱，近年來在中國寶武支撐下，公司根據(jù)市場環(huán)境及時調(diào)整經(jīng)營策略，升級改造了部分產(chǎn)線、優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、拓展近地化原料資源并提高終端用戶比例，2025年半年度經(jīng)營業(yè)績大幅減虧。

不過，重慶鋼鐵自2022年以來陷入了持續(xù)虧損狀態(tài)。2022年至2024年各年度及今年前三季度，公司歸母凈利潤分別為-10.19億元、-14.94億元、-31.96億元和-2.18億元。

重慶鋼鐵表示，2025年前三季度公司通過“采購降本”與“銷售增利”雙向賦能顯著改善盈利能力，同時推進生產(chǎn)全流程精益管理、持續(xù)推進精細化管控等實現(xiàn)“成本壓降”與“效率提升”雙軌并行增強風險抵御能力，虧損額大幅收窄且毛利率轉(zhuǎn)正。

財報顯示，截至2025年三季度末，重慶鋼鐵的資產(chǎn)總額和負債總額分別為350.77億元和186.69億元，資產(chǎn)負債率為53.22%。其流動資產(chǎn)和流動負債分別為51.85億元和159.82億元，流動比率僅為0.32倍。

封面圖片來源：視覺中國-VCG211223117604