每經(jīng)AI快訊，中金公司表示，算力鏈公司發(fā)布業(yè)績(jī)預(yù)告，實(shí)現(xiàn)快速增長(zhǎng)，持續(xù)驗(yàn)證AI帶動(dòng)的算力行業(yè)景氣度依然較高。當(dāng)前位置，我們認(rèn)為AI大模型的競(jìng)爭(zhēng)與迭代仍在持續(xù)，意味著算力投資大概率依然維持較高強(qiáng)度，因此繼續(xù)推薦算力板塊：一是業(yè)績(jī)持續(xù)高增長(zhǎng)且估值仍處于歷史較低水平的北美算力鏈核心標(biāo)的；二是有望享受外溢需求、取得客戶(hù)或份額突破的公司；三是上游緊缺的環(huán)節(jié)；四是隨著GB300的批量出貨，建議重點(diǎn)關(guān)注 1.6T光模塊及CPO產(chǎn)業(yè)鏈；五是隨著H20供應(yīng)恢復(fù)、NV將向中國(guó)推出全新GPU等，建議關(guān)注國(guó)產(chǎn)算力鏈。